（8月22日，新加坡）在全球金融市场的波动中，亚太地区的家族办公室展现出了对股权投资的浓厚兴趣。根据花旗私人银行（Citi Private Bank）最新发布的2024年第二季花旗私人银行家族办公室投资报告，亚太家族办公室在股权投资上的比重已经达到40.3%，这一比例在全球范围内是最高的。与此同时，固定收益投资的平均比重为20.3%。
花旗私人银行的这份报告基于全球超过1200家单一家族办公室客户的数据分析，仅包括家办向花旗私行透露信息的资产。
随着全球经济形势的不断变化，家族办公室的投资策略也在不断调整，以适应新的市场环境。报告指出，亚太地区家族办公室在股权投资上的加码，特别是资产规模较大的家族办公室，表明了他们对市场的信心和对风险资产的积极态度。数据显示，亚太家办的股权投资比重已经是连续第三个季度上升，其中美国科技板块的股票和交易所挂牌基金（ETF）以及部分日本股票成为增投的主要领域。
值得注意的是，亚太家办在成熟市场的大盘股上的净增长幅度是上一季的约一倍，而小型和中型股以及新兴市场股权的比重则持续下降。亚太家族办公室在投资策略上更倾向于成熟市场的大型企业，同时也显示出对新兴市场某些领域的谨慎态度。
在固定收益投资方面，亚太家办的净增长程度比上季高了近一倍，其中投资级债券和主权债券占多数。此外，多元化固定收益的比重也有所增加，表明家族办公室在固定收益投资上寻求更多的多元化和风险分散。
报告还提到，尽管由于某个大体量客户的赎回行为，整体金额比重有所下降，亚太家办对多策略和多经理人对冲基金表现出了一定兴趣。此外，私募股权投资在欧洲、中东和非洲（EMEA）以及拉美地区的家族办公室中也有所增加。
全球家族办公室对风险资产的兴趣在第二季保持积极，尽管相比第一季度有所减缓。缓和的通胀率、欧洲中央银行的降息政策，以及中国市场可能的逐步恢复，都为投资者带来了积极情绪。然而，美国降息的延后以及印度、墨西哥和法国选举结果的初步反响，对这种积极情绪产生了一定的限制。
在全球股权市场继续增长的背景下，印度、中国大陆和台湾等新兴市场的表现优于成熟市场，而拉美市场则出现了下滑。尽管欧洲市场整体表现不佳，但英国市场显示出恢复的迹象。固定收益市场的表现与上季相似，成熟市场企业和主权债券的表现相对较差，而高收益和新兴市场债券的表现则有所提升。
早前，瑞士银行（UBS）针对全球320个家办展开调查，受访家办平均管理的资产规模为13亿美元（约17亿5000万新元），发现亚太区家族办公室对本区域的前景持乐观态度，近半数家办计划在未来五年增加对亚太区（除大中华地区外）的资产配置。
瑞银环球家族及机构财富亚太区主管辜良雄表示，尽管过去几年亚太区的投资有所放缓，但随着经济增长的复苏，投资者正重返市场。他强调，长远来看，亚洲依然是全球经济增长的引擎。
东南亚科技领域的蓬勃发展，特别是医疗护理和洁净、绿化及气候科技，吸引了亚太家办的高度关注。根据瑞银的报告，59%的受访亚太家办表示关注医疗护理领域的投资，而40%的受访者对与可持续发展相关的领域感兴趣。
在全球范围内，地缘政治冲突、通货膨胀和房地产市场调整被视为家族办公室短期内寻找投资机会的主要风险。亚太区家族办公室在投资策略上展现出灵活性和前瞻性。其中，新加坡和香港因其独特的地理位置和政策环境，成为亚太区乃至全球家族办公室投资的热点区域。
